As médias móveis são peças essenciais na indústria do trading, sendo fundamentais para fornecer indicações sobre o momento e tendência da evolução de preço dos ativos negociados. Existem várias vantagens em usar as Médias Móveis. Primeiro, porque são um dos indicadores mais simples que podes usar no mercado. Em segundo lugar, elas são relativamente precisas, por exemplo para identificar reversões. Tal acontece em particular com as Médias Móveis Exponenciais, identificadas no restante artigo como EMAs.
O que é a Média Móvel Exponencial (EMA)?
Trata-se de uma projeção exponencial da média simples móvel (SMA) que acompanha os valores do preço nos períodos anteriores. A média simples é calculada pegando o preço de fecho, abertura, alta ou baixa de um ativo num determinado período, somando-os e dividindo pelo período. Por exemplo, se o preço de uma ação em três dias for $25, $30 e $28, a SMA é $27.
Por sua vez, a média móvel exponencial (EMA) tende a reduzir o atraso fornecido pela SMA, adicionando mais peso aos preços mais recentes de um ativo. É mais fidedigno, o que permite estar mais próximo dos valores de leitura em torno dos quais, o preço vai orbitar.
O que as Médias Móveis dizem aos traders?
As médias Móveis podem dizer se um ativo está caro ou barato. Se uma ação é negociada a 50€ e a média móvel de 20 dias está em 30€, é um sinal de que está relativamente cara.
Pode também indicar se uma tendência continuará a subir ou terá uma reversão. Numa tendência de alta, se uma ação permanecer acima da EMA é um sinal de que a tendência de alta continuará. Por outro lado, se uma ação cruzar para baixo a linha média, é um sinal de que uma reversão está prestes a começar.
Médias Moveis Exponenciais
Na negociação, em particular nas estratégias de Day Trading, o uso de Médias Móveis Exponenciais é indispensável. Vou deixar-te algumas informações básicas sobre indicadores a usar na negociação.
As médias móveis de 8 (ou 9) EMA, 20, 50 e 200 são as que identifico como seguras para colocar nos gráficos de análise.
As EMAs, ao contrário das Médias Móveis Simples (SMAs), dão peso significativamente maior aos dados mais recentes. Prefiro usar as EMAs pois dão-nos uma sensibilidade maior às mudanças de preço e toda a sua dinâmica.
O coração da estratégia usando as EMAs reside nos “Cruzamentos Dourados” e/ou “Cruzamentos da Morte”.
Quando a EMA de 20 cruza para cima da EMA de 50 ou vice versa, estamos perante um “trend” que – com outras variáveis confirmadas – nos permite embarcar com confiança de estarmos numa negociação com lucro. O cruzamento da 20 EMA para cima da 50 EMA é tendência Bullish. O cruzamento dos 20 para baixo dos 50, indica probabilidade de sinal com tendência de baixa. Abaixo encontras as ações básicas para cada um do momento.
Usando a EMA de 20 dias e a EMA de 50 dias, algumas das regras mais básicas são:
- Se a linha EMA de 20 dias cruzar acima da linha EMA de 50 dias, faz uma compra (posição longa) e defina posições para realizar lucro.
- Se a linha EMA de 20 dias cruzar abaixo da linha EMA de 50 dias, faz uma venda (posição curta) e realiza o lucro que consideres adequado.
- A EMA de 200 (alternativamente a SMA de 200) é outra média móvel usada como pivot. É até, a mais forte de todas e por isso é sempre bom usá-la em análise técnica nos gráficos (para quem faz day trading ou swing trading). Corresponde por norma à mais forte resistência e ao mais forte suporte que encontrarás a um preço nos gráficos de negociação e tanto mais forte quanto for mais largo o quadro de tempo do gráfico ( os 200 SMA no gráfico diário é mais forte que os 200 SMA no gráfico de 15 minutos).
Escolher o Melhor Intervalo de Velas para EMAs:
A escolha do intervalo de velas ao usar EMAs é crucial. Enquanto a estratégia mencionada acima sugere o uso de intervalos diários, muitos traders preferem gráficos de 15 minutos. O segredo reside em encontrar o equilíbrio certo entre granularidade e clareza, evitando excesso de ruído nos sinais. Vem do estilo de negociação mais agressiva ou mais suave, o gráfico que se usa.
Alguns traders beneficiam de intervalos mais curtos para capturar movimentos rápidos, outros preferem um panorama mais amplo. Adaptar a escolha do timeframe à volatilidade do ativo e à preferência pessoal é uma prática sábia.
Sugiro um intervalo de tempo de 15 minutos (ou superior) para o day trading. Não utilizes intervalos de tempo mais curtos, pois o ruído será muito alto ou usa-os apenas quando tiveres mais experiência. O day trading envolve mais riscos do que outros tipos de negociação, como a negociação posicional ou swing.
Ver a árvore é importante quando se quer tomar decisões e lucros rápidos. Mas ver a floresta é taticamente e estrategicamente a decisão mais correta. Os intervalos com velas de 1 Dia, 1 hora, 15 ou 10 minutos são opções essenciais no painel de ferramentas de análise.
O Papel da T-Line
A T-Line, ou linha de tendência exponencial, destaca-se como uma ferramenta valiosa. Desenvolvida por Rick Saddler, é uma abordagem que utiliza a EMA de 8 períodos para capturar movimentos de curto prazo, por isso é usada como referência possível no day trading.
Em intervalos de tempo mais baixos, como gráficos de 15 minutos, a T-Line serve como guia dinâmico, indicando possíveis pontos de entrada e saída. Quando os preços se mantêm acima da T-Line, isso sugere uma força compradora; quando abaixo, indica uma pressão vendedora.
Além das EMAs e da T-Line em particular, outros indicadores técnicos podem enriquecer a caixa de ferramentas do trader para a negociação diária. A análise de preço em relação aos níveis do dia anterior, conhecidos como Previous Day High (PDH) e Previous Day Low (PDL), oferece mais insights valiosos. Em mercados laterais, esses níveis atuam como suporte e resistência, enquanto em tendências, o preço muitas vezes se move além desses limites.
Conclusão e Próximos Passos
O day trading com as suas complexidades e oportunidades, é uma jornada contínua de aprendizagem. Incorporar ferramentas, sejam as EMAs, T-Line ou outras, até a interpretação astuta da ação do preço, permite navegar pelo cenário dinâmico dos mercados financeiros.
Ter uma abordagem disciplinada e adaptativa, é a chave para o sucesso em negociação. A gestão de risco desempenha um papel vital. E uma estratégia única pode não funcionar sempre, ser flexível é importante. Para tal, recursos como disciplina e foco são tão cruciais quanto a estratégia utilizada.
Lembra-te sempre de que nenhum indicador é infalível, e é sempre crucial usar a análise técnica em conjunto com outras ferramentas e informações de mercado para tomar decisões informadas.
Esta é a primeira parte de um artigo que analisa indicadores principais nos gráficos de análise técnica de negociação. Na segunda parte vou abordar mais sobre as Médias Móveis Exponenciais e apresentarei o VWAP e a RSI, outros indicadores relevantes na análise de preço dos ativos.
